Динамичен, балансиран или консервативен: Избираме как да се инвестират парите за втора пенсия

От 1 септември започва важен етап за хората, които се осигуряват във втория пенсионен стълб. До 30 ноември те ще могат за първи път да посочат каква инвестиционна стратегия предпочитат за натрупаните средства по индивидуалната си партида. Промяната е част от подготовката за въвеждането на мултифондовия модел, който трябва да заработи официално от 1 януари 2027 г.
Досега пенсионните спестявания на всички осигурени в един универсален пенсионен фонд се управляваха по единна инвестиционна политика. С новия модел това ще се промени. Частните пенсионни компании ще предлагат три различни профила – динамичен, балансиран и консервативен, като средствата ще бъдат разпределяни между различни активи в зависимост от избраната стратегия.
Очаква се по-динамичният профил да бъде предпочитан основно от по-младите осигурени, тъй като позволява поемането на по-голям инвестиционен риск с цел постигане на по-висока доходност в дългосрочен план. По думите на Светла Несторова от БАДДПО хората до 50 години по подразбиране ще бъдат насочвани към динамична стратегия, докато осигурените над 50 години – до 62-годишна възраст или до три години преди пенсиониране – ще попадат в балансиран фонд.
Новата система ще даде повече възможности за личен избор, но и ще изисква от хората да обръщат по-голямо внимание на начина, по който се управляват пенсионните им спестявания. Осигурените ще могат да променят не само пенсионната компания, в която се намират средствата им, но и избрания инвестиционен профил. Това ще може да се прави веднъж годишно.
Мултифондовият модел цели инвестиционната стратегия да бъде по-добре съобразена с възрастта, хоризонта до пенсиониране и склонността на всеки човек да поема риск. Така младите осигурени ще имат възможност да търсят по-висока дългосрочна доходност, докато за хората, които наближават пенсиониране, акцентът ще бъде върху по-умерения риск и запазването на натрупаните средства.